507 复盘

音频复盘围绕近期市场动态展开。首先讨论了降准政策补偿性调整的背景，指出降准是对银行息差的补偿性措施，市场更期待降息而非已提前定价的降准。对于企业层面，重点分析了美亚国产设备采购趋势的转型，尽管其年报提出18%增速目标，但口腔医疗需求疲软与色选出口压力仍存隐忧。
在行业板块方面，军工板块领涨原因与地缘事件相关，但随后转向对印度空军装备水平的评估，认为其实际战力有限；同时对比了国内外商业卫星成本差异，强调商业化运作与成本控制的差距。
关于市场指数缺口回补，指出高开后的跳空缺口大概率回补，当前指数处于多空博弈的焦灼状态。板块轮动防守策略体现为资金从半导体切换至银行等防御性板块，机构对市场持续性存疑。
最后提及商品价格气温关联，以猪价为例，提示关注气温变化对商品供需的影响，并结合历史数据预判后续价格走势。整体复盘从政策、行业、技术、市场等多维度展开，客观呈现当日复杂行情。